NEW YORK, NY--(Marketwire - Nov 3, 2012) -
A Thomson Reuters (TSX: TRI) (NYSE: TRI)
- Receita aumentou 1%, antes da moeda
- EBITDA ajustado de $864 milhões com uma margem de 27,3 %
- Lucro operacional básico de $585 milhões com uma margem de 18,5 %
- Lucro por ação ajustado de $0,54 vs. $0,54 inalterado no terceiro trimestre de 2011
- Previsão para 2012 confirmada
A Thomson Reuters (TSX: TRI) (NYSE: TRI), a maior fonte mundial de informação inteligente para empresas e profissionais, divulgou hoje o resultado do terceiro trimestre encerrado em 30 de setembro de 2012. A receita da empresa dos negócios existentes foi de $3,2 bilhões, um aumento de 1% antes da moeda. O EBITDA ajustado caiu 5 % sobre o período do ano anterior, e a margem correspondente foi de 27,3 % versus 28,5 % no terceiro trimestre de 2011. O lucro operacional básico caiu 15 %, e a margem correspondente foi de 18,5 % versus 21,6 % no período do ano anterior. O terceiro trimestre de 2011 foi um grande marco para o EBITDA ajustado e as margem de lucro operacional básico do ano passado.
Lucro por ação ajustado (EPS) de $0,54, inalterado quando comparado com o ano anterior.
"O resultado do terceiro trimestre atendeu nossas expectativas mesmo diante dos desafios do mercado" disse James C. Smith, CEO da Thomson Reuters. "Nossas fortes unidades baseadas em assinaturas tiveram um bom desempenho e as receitas não recorrentes foram mais fracas devido ao difícil ano anteriores e ao menor volume das transações. Mesmo assim, continuamos a ter um grande progresso no alcance das nossas prioridades operacionais voltados para o alcance da previsão para o ano."
"Além disso, apesar de prever que o ambiente continue a ser desafiador para a linha superior, esperamos que as melhorias operacionais tragam mais eficiências para o alcance da sustentabilidade, melhoria do fluxo de caixa livre previsíveis e aumento dos lucros" continuou o Sr. Smith.
Destaques Financeiros Consolidados
Trimestre encerrado em 30 de março de
(Milhões de dólares, exceto EPS
e margens)
----------------------------------------
Medidas financeiras IFR 2012 2011 Alteração
--------- --------- --------
Receita $ 3,216 $ 3,453 -7%
Lucro operacional $ 390 $ 659 -41%
Lucro diluído por ação (EPS) $ 0.56 $ 0.44 27%
Fluxo de caixa das operações $ 607 $ 576 5%
Medidas financeiras não-IFRS (1) Alteração
Antes
2012 2011 Alteração Moeda
--------- --------- -------- --------
Receita dos negócios existentes $ 3,165 $ 3,197 -1% 1%
EBITDA ajustado $ 864 $ 911 -5% -4%
Margem EBITDA ajustada 27.3% 28.5% 120bp 150bp
Lucro operacional básico $ 585 $ 690 -15% -14%
Margem de lucro operacional básico 18.5% 21.6% -310bp -320bp
Lucro ajustado por ação (EPS) $ 0.54 $ 0.54 0%
Fluxo de caixa livre $ 376 $ 360 4%
Fluxo de caixa livre das operações
existentes $ 369 $ 319 16%
- A receita com os negócios existentes foram de $3,2 bilhões, um aumento de 1 % antes da moeda.
- EBITDA ajustado aumentou 5 %, e a margem correspondente foi de 27,3 % versus 28,5 % no período do ano anterior. A margem teve uma queda pois o benefício com a não integração das despesas no trimestre (versus $39 milhões no período do ano anterior) foi compensado pelo menor crescimento orgânico da receita; uma queda na receita de alta margem comparada com o período do ano anterior; e o previsto aumento das despesas da unidade Financial & Risk referentes aos investimentos no serviço ao cliente e administração do cliente.
- O lucro operacional básico caiu 15 % e a margem correspondente foi de 18, 5% versus 21,6 % no período do ano anterior pois a receita mais alta foi compensada pela depreciação mais alta e a amortização de investimentos realizados nos períodos anteriores e aumento planejado das despesas e aumento da receita nominal.
- EPS ajustado de $0,54, inalterado quando comparado com o ano anterior. O lucro operacional básico mais baixo previsto foi compensado pela eliminação das despesas de integração e menor índice de impostos. A taxa de câmbio teve um impacto negativo de $0,01 no EPS ajustado.
Destaque do segmento de negócios no terceiro trimestre
Exceto quando mencionado, todas as comparações de aumento de receita deste release são anteriores ao impacto da moeda pois a Thomson Reuters acredita que isso é a melhor base de avaliação da performance dos negócios.
Divisão Financial & Risk
- A receita ficou inalterada quando comparada com o período do ano anterior com o benefício das aquisições sendo compensado pela queda do crescimento orgânico. Crescimento das divisões Marketplaces and Governance, Risk & Compliance foi compensado pela queda da unidade Trading. As receitas com investidores ficaram inalteradas sobre o período do ano anterior.
- Queda de 1 % da receita com assinaturas recorrentes. A receita com transações aumentou 4 % devido exclusivamente às aquisições. A receita com recuperação caiu 1 % e a receita com Outright aumentou 2 %.
- Por geografia, a receita na Europa, Oriente Médio e África (EMEA) ficou inalterada, a receita nas Américas aumentou 1% e a receita na Ásia apresentou uma queda de 1%, principalmente no Japão.
- O EBITDA foi de $440 milhões, uma queda de 16 % com uma margem relativa de 24,7 %. A margem EBITDA caiu 370 pontos base sobre o período do ano anterior devido a uma menor receita orgânica, investimentos planejados no serviço ao cliente e administração do cliente.
- O lucro operacional foi de $283 milhões, uma queda de 26 % com uma margem relativa de 15,9 %. A margem do lucro operacional caiu 480 pontos base devido aos mesmos itens que afetaram a margem EBITDA e a depreciação e amortização mais altas dos investimentos em produtos feitos nos períodos anteriores.
- O número de desktops Eikon ficou em 25.600 no final do terceiro trimestre de 2012, um aumento aproximado de 35 % sobre o final do segundo trimestre de 2012.
Trading
- A receita apresentou uma queda de 4 % com o crescimento nas unidades de Commodities & Energy, Data Feeds & Platform e Elektron sendo compensado pelos cancelamentos de desktops nas unidades Exchange Traded Instruments e Fixed Income. Omgeo apresentou uma queda de 17 % devido ao menor volume da transação de patrimônios.
- A receita com recuperação teve uma queda de 2 %.
Investidores
- A receita ficou inalterada comparada com o período do ano anterior. A unidade Investment Management apresentou uma queda de 4 %, mas continuou a melhorar comparado com o segundo trimestre (queda de 5 %) e primeiro trimestre (queda de 10 %). Investment Management continua sendo afetada pela fraqueza da Europa e da Ásia. A receita da unidade Enterprise Content aumentou 12 % (12 % do total da receita com Investors).
- A receita corporativa apresentou uma queda de 1 %. As divisões Wealth Management e Banking & Advisory aumentaram 1 % e caíram 1 %, respectivamente, versus o período do ano anterior.
Marketplaces
- A receita aumentou 7 % devido as aquisições com receitas orgânicas apresentando uma queda de 2 %. Tradeweb aumentou 13 % com referência à compra da Rafferty em 2011.
- A receita com o câmbio aumentou 5 % devido à aquisição da FXall. A receita orgânica com o câmbio caiu 2 %, afetada pelo menor volume das transações comparado com o período do ano anterior.
Governance, Risk & Compliance
- Aumento de 17 % em toda a orgânica, para $55 milhões conduzidos pelas aquisições, novas vendas e forte demanda por soluções de risco e conformidade.
- A divisão GRC da Thomson Reuters foi escolhida pela Gartner, Inc. para o prestigiado "Quadrante de Líderes de Risco de Governança da Empresa e conformidade com o Quadrante Mágico das Plataformas". Este anúncio é um seguimento à avaliação da Gartner da solução GRC da Thomson Reuters Enterprise para totalidade da visão e capacidade de execução.
Divisão Legal
- A receita aumentou 2 % (1 % orgânica). Aumento de 13 % de US Law Firm Solutions conduzido por um ligeiro aumento de 13 % da unidade Business of Law (FindLaw and Elite) com a receita de pesquisa caindo 3 %. Aumento de 1% na receita das unidades Corporate, Government and Academic. A divisão Global aumentou 9 % com um forte desempenho das operações na América Latina.
- A receita com impressão nos EUA teve uma queda de 9 % parcialmente ligada a ocasião. Excluindo a impressão nos EUA, a receita aumentou 5 % (3 % orgânica).
- EBITDA ligeiramente mais alto sobre o período do ano anterior e a margem associada caiu 10 pontos base para 39,4 %. Excluindo o benefício da moeda, a margem apresentou uma queda de 40 pontos base.
- O lucro operacional ficou inalterado e a margem associada foi de 30,8%, comparado com 31,3% no período do ano anterior. Excluindo o benefício da moeda, a margem caiu 100 pontes base devido à queda da receita com impressão e maior depreciação e despesa de amortização.
- 73 % da receita da Westlaw foi convertida para WestlawNext.
Divisão Tax & Accounting
- Aumento da receita de 10 % (3 % orgânico) conduzido pelas aquisições e pelo forte crescimento da receita da suíte ONESOURCE e vendas de software para empresas de contabilidade. O aumento da receita orgânica foi afetado parcialmente pelas difíceis comparações com o período do ano anterior.
- EBITDA aumentou 3 % e a margem correspondente caiu 120 pontos base para 24,8 % devido principalmente à diluição da aquisição e uma mudança no mix de negócios.
- O lucro operacional teve uma queda de 8 % e a margem correspondente caiu 230 pontos base para 13,0 % devido ao menor crescimento da receita e amortização de software das aquisições.
- Tax & Accounting é uma unidade sazonal com um porcentual substancial do seu lucro operacional tradicionalmente gerado no quarto trimestre. Pequenos movimentos na programação das receitas e despesas podem afetar a margem de qualquer trimestre nos negócios da divisão Tax & Accounting. A margem do ano é mais indicativa de uma performance básica do segmento.
Divisão Intellectual Property & Science
- A receita aumentou 3 % (orgânica inalterada) afetada por uma forte comparação com o ano anterior. A divisão IP Solutions aumentou 3 %, a Life Sciences aumentou 8 % e a receita da divisão Scientific & Scholarly Research teve uma queda de 6 % devido as fortes vendas de arquivos gravados no período do ano anterior que não se repetiram este ano.
- O EBITDA teve uma queda de 9 % com a correspondente margem caindo 380 pontos base para 32,9 % devido principalmente à diluição da aquisição associada com MarkMonitor e a comparação difícil com o período do ano anterior quando o negócio se beneficiou das vendas substanciais de arquivos.
- O lucro operacional teve uma queda de 14 % e a margem correspondente teve uma queda de 470 pontos base para 25,1 %. A queda da margem indicou que os mesmos itens que afetaram a margem EBITDA, bem como um aumento da depreciação e amortização devido ao lançamento dos produtos no segundo semestre de 2011.
- Pequenos movimentos na programação das receitas e despesas despesas podem afetar a margem de qualquer trimestre nos negócios da divisão Intellectual Property & Science. A margem do ano é mais indicativa de uma performance básica do segmento.
Destaques Financeiros Consolidados - Nove Meses
Nove Meses encerrados em 30 de setembro de
----------------------------------------
(Milhões de dólares, exceto EPS
e margens)
Medidas financeiras IFR 2012 2011 Alteração
--------- --------- --------
Receita $ 9,879 $ 10,230 -3%
Lucro operacional $ 2.094 $ 1.888 11%
Lucro diluído por ação (EPS) $ 2.04 $ 1.41 45%
Fluxo de caixa das operações $ 1.750 $ 1.655 6%
Medidas financeiras não-IFRS (1) Alteração
Antes
2012 2011 Alteração Moeda
--------- --------- -------- --------
Receita dos negócios existentes $ 9,541 $ 9,435 1% 3%
EBITDA ajustado $ 2.581 $ 2.516 3% 4%
Margem EBITDA ajustada 27.1% 26.7% 40bp 30bp
Lucro operacional básico $ 1.747 $ 1.895 -8% -6%
Margem de lucro operacional básico 18.3% 20.1% -180bp -180bp
Lucro ajustado por ação (EPS) $ 1.52 $ 1.42 7%
Fluxo de caixa livre $ 1.030 $ 933 10%
Fluxo de caixa livre das operações
existentes $ 969 $ 785 23%
- A receita com os negócios existentes foram de $9,5 bilhões, um aumento de 3 % antes da moeda.
- O EBITDA ajustado aumentou 3 %, e a margem correspondente foi de 27,1 % versus 26,7 % no período do ano anterior pois a receita mais alta e a eliminação das despesas com integração em 2012 foram compensados pelos investimentos planejados no serviço ao cliente e administração do cliente.
- O lucro operacional básico caiu 8% e a margem correspondente foi de 18,3% versus 20,1% no período do ano anterior devido à depreciação mais alta e a amortização das despesas com lançamentos de novos produtos e aumento planejado das despesas.
- O EPS ajustado foi de $1,52 comparado com $1,42 no período do ano anterior. Este aumento foi grandemente atribuído à eliminação das despesas com integração e a menor taxa de impostos, parcialmente compensado por um menor lucro operacional básico.
- O fluxo de caixa livre foi de $1,03 bilhões, um aumento de 10 % comparada com o período do ano anterior. O fluxo de caixa livre das operações atuais foi de $969 milhões, aumento de 23 % sobre o mesmo período em 2011.
Divisão Corporate & Other (Incluindo Media)
A receita da Media foi de $79 milhões, aumento de 1 % sobre o período do ano anterior (crescimento orgânico de 1 %). Custos com Corporate e Other foram de $43 milhões comparados com $48 milhões no período no ano anterior.
A receita da Media nos primeiros nove meses de 2012 foi de $244 milhões, aumento de 1 % sobre o período do ano anterior (1 % orgânica). Custos da Corporate & Other nos primeiros nove meses de 2012 foram de $178 milhões comparados com $186 milhões no mesmo período de 2011.
Previsão dos negócios (antes da moeda)
A Thomson Reuters confirmou sua previsão de negócios para 2012 publicada em fevereiro. A empresa continua esperando que:
- as receitas aumentem dois dígitos em 2012;
- a margem EBITDA ajustada fique entre 27 % e 28 % em 2012;
- a margem de lucro operacional básico fique entre 18 % e 19 % em 2012 devido às despesas com depreciação e amortização mais altas; e
- o fluxo de caixa livre reportado aumente entre 5 % a 10 % e o fluxo de caixa livre com as operações existentes aumente entre 15 % e 20 % em 2012.
A informação desta seção é de previsão e deve ser lida juntamente com a seção "Observação especial com relação às declarações de previsão, suposições materiais e riscos materiais" abaixo.
Dividendo e compra de ações
Conforme anunciado anteriormente, a Thomson Reuters aumentou seu dividendo anual de 2012 em $0,04 por ação para $1,28 por ação. Um dividendo trimestral de $0,32 por ação será pagável em 17 de dezembro de 2012 para os acionistas de ações ordinárias registradas até 21 de novembro de 2012.
No acumulado até 1 de novembro de 2012 a empresa comprou 5,9 milhões de ações por um preço de compra agregado aproximado de $168 milhões de acordo com o seu Normal Course Issuer Bid (NCIB). A empresa comprou 4,3 milhões de ações sob o programa NCIB atual que foi renovado em maio de 2012 e autoriza a empresa a comprar até 15 milhões de ações.
Thomson Reuters
A Thomson Reuters é a maior fonte mundial de informação inteligente para empresas e profissionais. Combinamos a expertise do setor com a tecnologia inovadora para fornecer informação essencial para os principais tomadores de decisões nos mercados financeiro e risco, jurídico, fiscal e contabilidade, propriedade intelectual, ciências e mídia, impulsionados pela mais confiável organização de notícias do mundo. Com sede em Nova York e principais operações em Londres e Eagan, Minnesota, a Thomson Reuters emprega aproximadamente 60.000 pessoas e tem operações em mais de 100 países. As ações da Thomson Reuters são negociadas nas Bolsas de Valores de Toronto e de Nova York (símbolo: TRI). Para mais informação, visite www.thomsonreuters.com.
MEDIDAS FINANCEIRAS NÃO-IFRS
A Thomson Reuters prepara suas declarações financeiras de acordo com o International Financial Reporting Standards (IFRS), emitido pelo International Accounting Standards Board (IASB).
Este comunicado contém certas medidas financeiras não-IFRS. A Thomson Reuters usa estas medidas financeiras não-IFRS como indicadores complementares da performance e posição financeira das suas operações. Estas medidas não têm nenhum significado padronizado prescrito pelo do IFRS e provavelmente não devem ser comparáveis com o cálculo das medidas semelhantes usadas por outras empresas, e não devem ser encarados como alternativas das medidas da performance financeira calculadas de acordo com o IFRS. As medidas financeiras não-IFRS são definidas e reconciliadas de acordo com as medidas mais diretamente comparadas com o IFRS nas tabelas anexas.
OBSERVAÇÃO ESPECIAL COM RELAÇÃO ÀS DECLARAÇÕES DE PREVISÃO, SUPOSIÇÕES MATERIAIS E RISCOS MATERIAIS
Certas declarações deste release, incluindo mas não limitadas a, declarações das seções "Business Outlook (Previsão de Negócios - Antes da Moeda)" e os comentários do Sr. Smith, são de previsão. Estas declarações de previsão são baseadas em certas suposições e indicam as expectativas atuais da empresa. Por isso, estas declarações de previsão estão sujeitas a riscos e incertezas que podem fazer com que os resultados ou eventos atuais sejam substancialmente diferentes das expectativas atuais. Não há garantia de que os eventos descritos em qualquer declaração de previsão sejam concretizados. Uma previsão de negócios tem por objetivo apresentar informação sobre as expectativas atuais para 2012. Esta informação pode não ser apropriada para outras finalidades. Os leitores não devem depositar confiança indevida nessas declarações de previsão, que são válidas somente até a data deste release. Exceto se exigido por lei, a Thomson Reuters rejeita qualquer obrigação de atualizar ou revisar quaisquer declarações de previsão.
A previsão dos negócios da empresa para 2012 é baseada em várias suposições externas e internas. As suposições econômicas e do mercado incluem, mas não estão limitadas a, crescimento PIB positivo onde a Thomson Reuters operada, liderado pelas economias em rápido desenvolvimento e um contínuo aumento do número de profissionais em todo o mundo e a demanda por informações e serviços de alta qualidade. As suposições financeiras e operacionais internas incluem, mas não estão limitadas a, execução de sucesso dos programas de lançamento de produtos em andamento da empresa, estratégia de globalização, outras iniciativas de crescimento e de eficiência.
Alguns dos fatores de risco material que podem fazer com que os resultados ou eventos reais sejam substancialmente diferentes dos resultados expressados ou implícitos nas declarações de previsão neste release incluem, mas não estão limitados a, mudanças na economia em geral (incluindo a atual crise do débito da União Europeia), ação dos concorrentes, maior acessibilidade às fontes de informação gratuitas ou relativamente baratas, falha do desenvolvimento de novos produtos, serviços, aplicativos e funcionalidades para atender as necessidades dos clientes, atrair novos clientes ou expandir em novos mercados geográficos, maior acesso a fontes de informação gratuitas ou relativamente em conta; falhas ou interrupções dos sistemas de rede ou da Internet; falha em manter uma alta taxa de renovação de serviços por assinatura; peso excessivo em terceiros como fonte dados, informação e outros serviços; mudanças das leis e regulamentos, incluindo o impacto da legislação Dodd-Frank e leis semelhantes de serviço financeiro em todo o mundo; falha em se adaptar às recentes mudanças organizacionais; falha em recrutar, motivar e manter gerentes e funcionários-chave de alta qualidade; falha em enfrentar os desafios das operações globais; falha em proteger as marcas e a reputação da Thomson Reuters; problemas de fundo de comércio e ativos intangíveis identificáveis; proteção inadequada dos direitos de propriedades; ameaça de ações e reclamações legais; risco de reclamações ou de investigação de antitruste/concorrência; rebaixamento da classificação de crédito e condições adversas do mercado de crédito; flutuação da taxa de câmbio e taxas de juros; o efeito de fatores fora do controle da Thomson Reuters sobre as obrigações de financiamento com respeito à pensões e disposições de benefícios pós-aposentadoria; ações ou ações em potencial que possam ser tomadas pelo principal acionista da empresa, The Woodbridge Company Limited, e falha em alcançar totalmente os benefícios das aquisições, joint-ventures, investimentos e disposições futuros ou existentes. Estes e outros fatores são discutidos nos materiais que a Thomson Reuters ocasionalmente protocola ou fornece para as autoridades reguladoras de papéis negociáveis do Canadá e SEC dos EUA. Os relatórios anuais e trimestrais da Thomson Reuters também estão disponíveis na seção "Investor Relations" (Relações com o Investidor) no www.thomsonreuters.com.
A Thomson Reuters fará um webcast da discussão do resultado do terceiro trimestre de 2012 hoje a partir das 08h30 (horário da costa leste dos EUA). Você pode acessar o webcast na seção "Investor Relations" (Relações com o Investidor) no www.thomsonreuters.com. Um arquivo do webcast estará disponível após a apresentação.
Thomson Reuters Corporation
Informação do Segmento Business
(milhões de dólares dos EUA)
(pré-auditoria)
Trimestre encerrado em
30 de setembro de Alteração
------------------- --------------------------
Antes
2012 2011 (1) Total Moeda Orgânica
------- ---------- ------ -------- --------
Receita
Trading $ 816 $ 887 -8% -4% -4%
Investors 604 616 -2% 0% -1%
Marketplaces 303 289 5% 7% -2%
Governance, Risk
& Compliance 55 47 17% 17% 17%
------- ----------
Financial & Risk 1,778 1,839 -3% 0% -2%
Legal 830 821 1% 2% 1%
Tax & Accounting 262 242 8% 10% 3%
Intellectual
Property & Science 219 215 2% 3% 0%
Corporate & Other
(inclui Media) 79 83 -5% 1% 1%
Eliminações (3) (3)
------- ----------
Receitas com
negócios
existentes(2) 3,165 3,197 -1% 1% -1%
Outros negócios
(3) 51 256
------- ----------
Receita $ 3,216 $ 3,453 -7%
======= ==========
Alteração Margem
---------------- ----------------
EBITDA ajustado (4) Antes
Total Moeda 2012 2011
------ -------- -------- ------
Financial & Risk $ 440 $ 523 -16% -13% 24.7% 28.4%
Legal 327 323 1% 1% 39.4% 39.3%
Tax & Accounting 65 63 3% 3% 24.8% 26.0%
Intellectual
Property & Science 72 79 -9% -8% 32.9% 36.7%
Corporate & Other
(inclui Media) (40) (38)
Despesas
programas integração - (39)
------- ----------
EBITDA ajustado $ 864 $ 911 -5% -4% 27.3% 28.5%
======= ==========
Lucro
Operacional básico
(5)
Financial & Risk $ 283 $ 380 -26% -22% 15.9% 20.7%
Legal 256 257 0% -1% 30.8% 31.3%
Tax & Accounting 34 37 -8% -8% 13.0% 15.3%
Intellectual
Property & Science 55 64 -14% -14% 25.1% 29.8%
Corporate & Other
(inclui Media) (43) (48)
------- ----------
Lucro
operacional básico $ 585 $ 690 -15% -14% 18.5% 21.6%
======= ==========
Thomson Reuters Corporation
Informação do Segmento Business
(milhões de dólares dos EUA)
(pré-auditoria)
Nove meses encerrados
30 de setembro Alteração
------------------- --------------------------
Antes
2012 2011 (1) Total Moeda Orgânica
------- ---------- ------ -------- --------
Receita
Trading $ 2,515 $ 2,668 -6% -3% -3%
Investors 1,815 1,866 -3% -1% -2%
Marketplaces 893 844 6% 8% 1%
Governance, Risk
& Compliance 158 104 52% 53% 17%
------- ----------
Financial & Risk 5,381 5,482 -2% 1% -1%
Legal 2,425 2,378 2% 3% 1%
Tax & Accounting 855 709 21% 22% 6%
Intellectual
Property & Science 644 627 3% 4% 2%
Corporate & Other
(inclui Media) 244 249 -2% 1% 1%
Eliminações (8) (10)
------- ----------
Receita com
negócios
existentes(2) 9,541 9,435 1% 3% 0%
Outros negócios
(3) 338 795
------- ----------
Receita $ 9,879 $ 10,230 -3%
======= ==========
Alteração Margem
---------------- ----------------
EBITDA ajustado(4) Antes
Total Moeda 2012 2011
------ -------- -------- ------
Financial & Risk $ 1,359 $ 1,514 -10% -7% 25.3% 27.6%
Legal 916 898 2% 2% 37.8% 37.8%
Tax & Accounting 245 196 25% 26% 28.7% 27.6%
Intellectual
Property & Science 219 216 1% 2% 34.0% 34.4%
Corporate & Other
(inclui Media) (158) (157)
Despesas
programas integração - (151)
------- ----------
EBITDA ajustado $ 2,581 $ 2,516 3% 4% 27.1% 26.7%
======= ==========
Lucro
Operacional
Básico(5)
Financial & Risk $ 891 $ 1,084 -18% -14% 16.6% 19.8%
Legal 707 697 1% 1% 29.2% 29.3%
Tax & Accounting 158 127 24% 25% 18.5% 17.9%
Intellectual
Property & Science 169 173 -2% -2% 26.2% 27.6%
Corporate & Other
(inclui Media) (178) (186)
------- ----------
Lucro
operacional básico $ 1,747 $ 1,895 -8% -6% 18.3% 20.1%
======= ==========
Thomson Reuters Corporation
Reconciliação do Lucro Operacional com o EBITDA ajustado(4)
(milhões de dólares dos EUA)
(pré-auditoria)
Três meses Nove meses
encerrados encerrados
30 de setembro 30 de setembro
------------------------ ------------------------
2012 2011 Alteração 2012 2011 Alteração
------- ------- ------ ------- ------- ------
Lucro operacional $ 390 $ 659 -41% $ 2,094 $ 1,888 11%
Ajuste:
Amortização de outros ativos
intangíveis
identificáveis 158 152 459 446
Despesas com programas
de integração - 39 - 151
Ajuste de valor justo 34 (102) 21 (112)
Outros prejuízos operacionais
(lucro), líquido 18 17 (802) (302)
Lucro operacional
de outros negócios (1),
(3) (15) (75) (25) (176)
------- ------- ------- -------
Lucro operacional
básico (1) $ 585 $ 690 -15% $ 1,747 $ 1,895 -8%
Ajuste:
Despesas com programas de
integração - (39) - (151)
Depreciação e
amortização de
software de computador
(excluindo Outros
negócios (1), (3)) 279 260 834 772
------- ------- ------- -------
EBITDA ajustado (1) $ 864 $ 911 -5% $ 2,581 $ 2,516 3%
======= ======= ======= =======
Margem de lucro
op. básico 18.5% 21.6% -310bp 18.3% 20.1% -180bp
======= ======= ======= =======
Margem EBITDA ajustada 27.3% 28.5% -120bp 27.1% 26.7% 40bp
======= ======= ======= =======
Thomson Reuters Corporation
Reconciliação do lucro das operações atuais com o EBITDA ajustado
(4)
(milhões de dólares dos EUA)
(pré-auditoria)
Três meses Nove meses
encerrados encerrados
30 de setembro 30 de setembro
------------------------ ------------------------
2012 2011 Alteração 2012 2011 Alteração
------- ------- ------ ------- ------- ------
Lucros com as operações
atuais $ 472 $ 381 24% $ 1,736 $ 1,208 44%
Ajuste:
Despesa imp. (benef.) (140) 145 106 371
Outros custos (receita)
financeiros (30) 35 (44) 19
Despesa juro líquido 90 102 295 301
Amortização de outros ativos
intangíveis
identificáveis 158 152 459 446
Amortização do
software do computador 175 155 516 481
Depreciação 104 107 323 324
------- ------- ------- -------
EBITDA $ 829 $ 1,077 -23% $ 3,391 $ 3,150 8%
Ajuste:
Participação no prejuízo
(lucro) após imposto
no método equiv.
patrimonial (2) (4) 1 (11)
Outros prejuízos
(lucros), líquido 18 17 (802) (302)
Ajustes de valor justo 34 (102) 21 (112)
EBITDA de Outros
negócios (1), (3) (15) (77) (30) (209)
------- ------- ------- -------
EBITDA ajustado (1) $ 864 $ 911 -5% $ 2,581 $ 2,516 3%
======= ======= ======= =======
Thomson Reuters Corporation
Reconciliação do Lucro operacional básico (5) com o EBITDA ajustado (4) por
Segmento de negócios
(milhões de dólares dos EUA)
(pré-auditoria)
Três meses encerrados Três meses encerrados
30 de setembro 2012 30 de setembro 2011 (1)
--------------------------------- ---------------------------------
Acréscimo: Acréscimo:
Depreciação Depreciação
e e
Lucro Amortização Lucro Amortização
operacional Software EBITDA operacional de software EBITDA
básico Computador** ajustado básico Computador**ajustado
--------------------------------- ---------------------------------
Financial
& Risk $283 $157 $440 $380 $143 $523
Legal 256 71 327 257 66 323
Tax &
Accounting 34 31 65 37 26 63
Intellectual
Property &
Science 55 17 72 64 15 79
Corporate
& Other
(inclui
Media) (43) 3 (40) (48) 10 (38)
Despesas com
programas
integração na na - na na (39)
--------------------------------- ---------------------------------
$585 $279 $864 $690 $260 $911
================================= =================================
Nove meses encerrados Nove meses encerrados
30 de setembro, 2012 30 de setembro, 2011 (1)
--------------------------------- ---------------------------------
Acréscimo: Acréscimo:
Depreciação Depreciação
e e
Lucro Amortização Lucro Amortização
operacional Software EBITDA operacional de software EBITDA
básico Computador** ajustado básico Computador **ajustado
--------------------------------- ---------------------------------
Financial
& Risk $891 $468 $1,359 $1,084 $430 $1,514
Legal 707 209 916 697 201 898
Tax &
Accounting 158 87 245 127 69 196
Intellectual
Property &
Science 169 50 219 173 43 216
Corporate
& Other
(inclui
Media) (178) 20 (158) (186) 29 (157)
Despesas com
programas
integração na na - na na (151)
--------------------------------- ---------------------------------
$1,747 $834 $2,581 $1,895 $772 $2,516
================================= =================================
** exclui Outros negócios (1), (3)
na = not aplicável
Thomson Reuters Corporation
Reconciliação do Lucro atribuível às ações ordinárias
com o Lucro ajustado das Operações contínuas (6)
(milhões de dólares dos EUA, exceto quando indicado e por
dados das ações)
(pré-auditoria)
Três meses encerrados Nove meses encerrados
30 de setembro, 30 de setembro,
------------------ ------------------
2012 2011 2012 2011
-------- -------- -------- --------
Lucro atribuído às ações
ordinárias $ 462 $ 369 $ 1,698 $ 1,182
Ajuste:
Lucro operacional de Outros
negócios (1), (3) (15) (75) (25) (176)
Ajustes de valor justo 34 (102) 21 (112)
Outras perdas operacionais (ganhos),
líquido 18 17 (802) (302)
Outros custos (receita) financeiros (30) 35 (44) 19
Participação do prejuízo (lucro)
no método equiv. (2) (4) 1 (11)
Taxa sobre os itens acima (3) 63 184 190
Normalização do imposto efetivo
provisório (7) (60) (15) (8) (10)
Itens de imposto discreto (115) 13 (224) (33)
Amortização de outros ativos intangíveis
identificáveis 158 152 459 446
Operações canceladas (2) - 1 (2)
Dividendos pagos sobre ações
preferenciais - - (2) (2)
-------- -------- -------- --------
Lucro ajustado das operações
atuais (1) $ 445 $ 453 $ 1,259 $ 1,189
======== ======== ======== ========
Lucro ajustado das operações
atuais por ação (1) $ 0.54 $ 0.54 $ 1.52 $ 1.42
======== ======== ======== ========
======== ======== ======== ========
Ações ordinárias médias ponderadas
diluídas (em milhões) 828.4 836.7 829.7 838.2
======== ======== ======== ========
Thomson Reuters Corporation
Reconciliação do Caixa líquido das atividades operacionais
com Fluxo de caixa das operações atuais (8)
(Milhões de dólares dos EUA)
(pré-auditoria)
Três meses encerrados Nove meses encerrados
30 setembro, 30 setembro,
------------------ ------------------
2012 2011 2012 2011
-------- -------- -------- --------
Caixa líquido das atividade
operacionais $ 607 $ 576 $ 1,750 $ 1,655
Gastos de capital, menos resultado
das alienações (232) (218) (726) (759)
Outras atividades de investimento 1 2 8 39
Dividendos pagos sobre ações pref. - - (2) (2)
-------- -------- -------- --------
Fluxo de caixa livre 376 360 1,030 933
Remover: Outros negócios (7) (41) (61) (148)
-------- -------- -------- --------
Fluxo de caixa livre
das operações $ 369 $ 319 $ 969 $ 785
======== ======== ======== ========
Notas
(1) Quantias do período anterior foram reclassificadas de acordo com a apresentação atual.
(2) Receitas de negócios atuais de segmentos reportáveis e Corporate & Other (incluindo a divisão Media) menos as eliminações. Excluindo Outros negócios (veja nota (3) abaixo).
(3) Outros negócios foram ou devem ser cancelados ou encerrados e através de vendas ou encerramento e não qualificaram como classificação de operações canceladas.
(milhões de dólares dos EUA) Três meses Nove meses
30 setembro, 30 setembro,
------------------- -------------------
Outros negócios 2012 2011 2012 2011
--------- --------- --------- ---------
Receitas $ 51 $ 256 $ 338 $ 795
========= ========= ========= =========
Lucro operacional $ 15 $ 75 $ 25 $ 176
Depreciação e amortização
de software de computador - 2 5 33
--------- --------- --------- ---------
EBITDA $ 15 $ 77 $ 30 $ 209
========= ========= ========= =========
(4) Thomson Reuters define o EBITDA como lucro operacional básico excluindo a depreciação e amortização de software mas inclui a despesa com programas de integração. Margem EBITDA ajustada é o EBITDA ajustado expressado como percentual da receita dos negócios existentes.
(5) Lucro operacional básico é o lucro operacional básico oriundo dos segmentos reportáveis e Corporate & Other (incluindo Media). Margem do lucro operacional básico é o lucro operacional básico expressado como percentual da receita dos negócios existentes.
(6) Lucro ajustado das operações existentes e lucro ajustado por ação das operações existentes incluem os dividendos declarados das ações preferenciais e despesas com programas de integração, mas excluem o impacto pré-imposto da amortização de outros ativos intangíveis identificáveis, bem como o impacto pós-imposto dos ajustes de valor justo, outros (lucros) e prejuízos operacionais, certas cobranças de impairment, o resultados da unidade Other (veja nota (3) acima), outros custos (receita) de financiamento, a parte da Thomson Reuters no prejuízo (lucro) pós-imposto no método equivalente, operações canceladas e outros itens que afetam a comparação.
Receita ajustada por ação das operações atuais calculada usando as ações médias ponderadas diluídas e não representa o lucro ou prejuízo real por ação atribuível aos acionistas.
(7) Ajuste para refletir o IR baseado na previsão da taxa de imposto do ano. Lucro ou prejuízo reportado nos períodos interinos e refletem imposto de renda baseado nas taxas de impostos estimadas de cada jurisdição onde a Thomson Reuters opera. O ajuste realoca o imposto sobre a renda estimado do ano entre os períodos interinos mas não afeta o imposto sobre a renda total do ano.
(8) Fluxo de caixa livre é o caixa liquido das atividades operacionais menos os gastos com capital, outras atividades de investimento e dividendos pagos sobre as ações preferenciais da empresa. Outros negócios (veja a nota (3) acima) também são excluídos para a obtenção de fluxo de caixa livre das operações existentes.
Thomson Reuters Corporation
Demonstração do resultado consolidado
(Milhões de dólares dos EUA, exceto por dados de ação)
(pré-auditoria)
Três meses encerrados Nove meses encerrados
30 setembro, 30 de setembro,
-------------------------- --------------------------
2012 2011 2012 2011
------------ ------------ ------------ ------------
Receita $ 3,216 $ 3,453 $ 9,879 $ 10,230
Despesas operacionais (2,371) (2,363) (7,289) (7,393)
Depreciação (104) (107) (323) (324)
Amortização de
software computador (175) (155) (516) (481)
Amortização de outros
ativos intangíveis
identificáveis (158) (152) (459) (446)
Outros lucros
(prejuízo) op., líquido (18) (17) 802 302
------------ ------------ ------------ ------------
Lucro operacional 390 659 2,094 1,888
Custos financiamento, líquido:
Despesa com juros
líquido (90) (102) (295) (301)
Outra receita
(custo) financeira 30 (35) 44 (19)
------------ ------------ ------------ ------------
Receita antes de
imposto e método
equiv. 330 522 1,843 1,568
Participação do lucro
(prejuízo) no
método equiv.
patrimonial 2 4 (1) 11
Benefício (despesa)
com taxas 140 (145) (106) (371)
------------ ------------ ------------ ------------
Lucro das
operações
existentes 472 381 1,736 1,208
Lucro (prejuízo) das
operações
canceladas, líquido
de imposto 2 - (1) 2
------------ ------------ ------------ ------------
Lucro líquido $ 474 $ 381 $ 1,735 $ 1,210
============ ============ ============ ============
Líquido
atribuível a:
Ações
ordinárias 462 369 1,698 1,182
Juros não
controladores 12 12 37 28
Lucro básico
por ação $ 0.56 $ 0.44 $ 2.05 $ 1.41
============ ============ ============ ============
Lucro diluído
por ação $ 0.56 $ 0.44 $ 2.04 $ 1.41
============ ============ ============ ============
Ações ordinárias
médias ponderadas
diluídas 826,257,191 834,645,519 827,804,739 835,624,471
============ ============ ============ ============
Ações ordinárias
médias ponderadas
diluídas 828,405,144 836,712,254 829,747,967 838,203,018
============ ============ ============ ============
Thomson Reuters Corporation
Demonstração da posição financeira
(Milhões de dólares dos EUA)
(pré-auditoria)
30 setembro, 31 dezembro,
2012 2011
------------- -------------
Ativo
Caixa e equivalentes de caixa $ 769 $ 422
Trade e outros a receber 1,772 1,984
Outro ativo financeiro 81 100
Despesas pré-pagas e outros ativos circulantes 604 641
------------- -------------
Ativo atual excluindo ativo mantido para venda 3,226 3,147
Ativo mantido para venda 141 767
------------- -------------
Ativo atual 3,367 3,914
Hardware de computador e outras propriedades, líquido 1,364 1,509
Software de computador, líquido 1,679 1,640
Outro ativo intangível identificável, líquido 8,215 8,471
Goodwill 16,583 15,932
Outros ativos financeiros 390 425
Outros ativos não atuais 552 535
Imposto diferido 42 50
------------- -------------
Total ativo $ 32,192 $ 32,476
============= =============
Passivo e equidade
Passivo
Dívidas atuais $ 1,007 $ 434
A pagar, acumulado e provisões 2,442 2,675
Receita diferida 1,138 1,379
Outros passivos financeiros 97 81
------------- -------------
Passivo atual excluindo os associados
aos ativos mantidos para venda 4,684 4,569
Passivo associado com ativo mantido para
venda 18 35
------------- -------------
Passivo atual 4,702 4,604
Dívida a longo prazo 6,255 7,160
Provisões e outro passivo não-atual 2,689 2,513
Outros passivos financeiros 8 27
Imposto diferido 1,176 1,422
------------- -------------
Total passivo 14,830 15,726
Equidade
Capital 10,331 10,288
Lucro retid 8,197 7,633
Outro prejuízo compreensivo acumulado (1,508) (1,516)
------------- -------------
Total patrimônio dos acionistas 17,020 16,405
Juros não controladores 342 345
------------- -------------
Total equidade 17,362 16,750
------------- -------------
Total passivo e equidade $ 32,192 $ 32,476
============= =============
Thomson Reuters Corporation
Demonstração consolidada do fluxo de caixa
(Milhões de dólares dos EUA)
(Pré-auditoria)
Três meses encerrados Nove meses encerrados
30 setembro, 30 setembro,
-------------------- --------------------
2012 2011 2012 2011
--------- --------- --------- ---------
Caixa de (usado em):
Atividades operacionais
Lucro líquido $ 474 $ 381 $ 1,735 $ 1,210
Ajuste:
Depreciação 104 107 323 324
Amortização de software
computador 175 155 516 481
Amortização de outros
ativos intangíveis
identificáveis 158 152 459 446
Lucro (prejuízo) líquido
alienação de negócios
investimentos 11 (3) (815) (389)
Imposto diferido (97) (55) (216) (229)
Outro (65) (3) (41) 161
Mudanças no capital de giro
e outros itens (153) (158) (211) (349)
--------- --------- --------- ---------
Caixa líquido das atividades
operacionais 607 576 1,750 1,655
--------- --------- --------- ---------
Atividades de investimento
Aquisições, líquido do caixa
adquirido (1,015) (388) (1,275) (1,114)
(Pagamento de) resultados
alienações, líq. impostos (176) (5) 1,807 505
Gastos com capital, menos
resultado de alienações (232) (218) (726) (759)
Outras atividades invest. 1 2 8 39
--------- --------- --------- ---------
Fluxo de caixa investido
das operações (1,422) (609) (186) (1,329)
Fluxo de caixa investido
operações eliminadas - 12 90 51
--------- --------- --------- ---------
Caixa líquido usado atividades
investimento (1,422) (597) (96) (1,278)
--------- --------- --------- ---------
Atividades financiamento
Pagamento de dívida - (593) (2) (646)
Empréstimo líquido (pagamento)
empréstimo a curto
prazo - 1,083 (423) 1,063
Recompra ações ordinárias- (319) (168) (319)
Dividendos pagos nas ações
preferenciais - - (2) (2)
Dividendos pagos nas ações ord. (254) (247) (766) (712)
Outras atividades fin. 32 (17) 52 (31)
--------- --------- --------- ---------
Caixa líquido usado atividades
financiamento (222) (93) (1,309) (647)
--------- --------- --------- ---------
Tradução de ajuste de caixa
e caixa equiv. 5 (10) 2 (5)
--------- --------- --------- ---------
(Queda) aumento de caixa
caixa equiv (1,032) (124) 347 (275)
Caixa e caixa equiv.
início do período 1,801 713 422 864
--------- --------- --------- ---------
Caixa e caixa equiv.
final do período $ 769 $ 589 $ 769 $ 589
========= ========= ========= =========
(1) Estas e outras medidas financeiras não-IFRS são definidas e reconciliadas de acordo com as medidas mais diretamente comparadas com o IFRS nas tabelas anexas. Mais informações disponíveis na nota explicativa no final deste release.